ความต้องการจาก AI และการปิดโรงงานทำให้อุปทานเวเฟอร์ 8 นิ้วตึงตัว หนุนราคาโรงงานผลิตชิป

อุตสาหกรรมชิปเทคโนโลยี成熟 (mature-node) กำลังเผชิญกับปัญหาการขาดแคลนอุปทานเชิงโครงสร้าง เนื่องจากกระแส AI สร้างความต้องการรองสำหรับชิปจัดการพลังงานและชิปอนาล็อก ซึ่งส่วนใหญ่ผลิตบนเวเฟอร์ขนาด 8 นิ้ว ขณะเดียวกัน บริษัทผลิตชิปรายใหญ่อย่าง TSMC (2330-TW) และ Samsung กำลังทยอยปิดโรงงานผลิตเวเฟอร์ 8 นิ้วรุ่นเก่า ทำให้อุปทานตึงตัวขึ้น ส่งผลให้อัตราการใช้กำลังการผลิตและราคาของกำลังการผลิตที่เหลืออยู่ปรับตัวสูงขึ้น

TSMC มีแผนปิดโรงงาน Fab 5 (เวเฟอร์ 8 นิ้ว) และ Fab 2 (เวเฟอร์ 6 นิ้ว) ประมาณปี 2027 ส่วน Samsung จะปิดสายผลิต Giheung S7 (เวเฟอร์ 8 นิ้ว) ในครึ่งหลังของปี 2026 ซึ่งจะลดกำลังการผลิตเวเฟอร์ 8 นิ้วของบริษัทลงประมาณ 20% TrendForce ประเมินว่าอุปทานเวเฟอร์ 8 นิ้วทั่วโลกจะหดตัวประมาณ 2.4% ในปี 2026 ทำให้อัตราการใช้กำลังการผลิตโดยเฉลี่ยปรับจาก 75-80% เป็น 85-90% และช่วยให้โรงงานผลิตชิปสามารถขึ้นราคาได้ 5-20%

สถานการณ์นี้เป็นประโยชน์ต่อโรงงานผลิตชิประดับภูมิภาคอย่าง DB HiTek และผู้เล่นจีนอย่าง Hua Hong (688347-CN) และ SMIC (688981-CN) ที่จะสามารถรับออร์เดอร์ส่วนที่ล้นออกมาได้ อุตสาหกรรมกำลังเปลี่ยนไปใช้เวเฟอร์ 12 นิ้วสำหรับเทคโนโลยี成熟 อย่างชัดเจน ดังเห็นได้จากโรงงานใหม่ Sherman ของ Texas Instruments (TXN-US) อย่างไรก็ตาม โรงงานผลิตชิปรายรองอย่าง Powerchip (6770-TW) กลับเผชิญแรงกดดัน จนต้องขายโรงงานเวเฟอร์ 12 นิ้วที่ใช้กำลังการผลิตไม่เต็มที่ให้กับ Micron (MU-US) ในมูลค่า 1.8 พันล้านดอลลาร์