เจพีมอร์แกนคาดชิป AI แบบกำหนดเองแซงหน้า GPU ภายในปี 2027 หนุน Broadcom โต สัดส่วนตลาด NVIDIA อาจลดลง

เจพีมอร์แกนคาดการณ์ว่า ชิป AI แบบกำหนดเอง (ASICs) จะมียอดจัดส่งทั่วโลกแซงหน้าหน่วยประมวลผลกราฟิก (GPUs) ภายในปี 2027 ซึ่งจะท้าทายการครองตลาดของ NVIDIA (NVDA) มาอย่างยาวนาน การเปลี่ยนแปลงนี้เกิดจากผู้ให้บริการคลาวด์รายใหญ่พัฒนาชิปของตนเอง ทำให้ Broadcom (AVGO) กลายเป็นผู้ได้รับประโยชน์หลัก ตลาดจะเปลี่ยนจากยุคที่เน้น GPU ไปสู่ยุค "สองทาง" โดยมีแรงผลักดันหลักจากความต้องการประสิทธิภาพการใช้พลังงานที่เพิ่มขึ้นในศูนย์ข้อมูล

รายงานระบุว่า ASICs จะคิดเป็น 53% ของยอดจัดส่งชิป AI ในปี 2027 เพิ่มขึ้นจาก 42% ในปี 2026 ยอดจัดส่ง ASICs คาดว่าจะเติบโต 109% ในปี 2026 ซึ่งเร็วกว่าการเติบโตของ GPUs ที่ 39% อย่างมีนัยสำคัญ บริษัทคลาวด์ยักษ์ใหญ่ เช่น Google (GOOGL), Amazon (AMZN), Microsoft (MSFT) และ Meta (META) กำลังใช้งานสถาปัตยกรรม ASIC ที่เป็นกรรมสิทธิ์ของตนเองอย่างแข็งขัน

เจพีมอร์แกนประเมินว่า รายได้จาก AI ASIC และระบบเครือข่ายของ Broadcom (AVGO) จะเกิน 1.5 แสนล้านดอลลาร์ในปี 2027 ซึ่งมากกว่าสองเท่าของประมาณการ 6 หมื่นล้านดอลลาร์ในปี 2026 เนื่องจาก Broadcom มีส่วนร่วมอย่างลึกซึ้งในโครงการชิปแบบกำหนดเอง ความต้องการประสิทธิภาพต่อวัตต์ที่สูงขึ้น ท่ามกลางข้อจำกัดด้านการจ่ายพลังงาน ถูกระบุว่าเป็นเหตุผลพื้นฐานสำหรับการเปลี่ยนแปลงสถาปัตยกรรมนี้