Alphabet Tăng Chi Phí Đầu Tư Cụm Cơ Sở AI, Kìm Ngăn GOOGL Nhưng Tăng Cường Lợi Ích Cho Broadcom Và NVIDIA

Alphabet đã nâng mức chi phí đầu tư hạ tầng AI cho năm 2026 lên 1.750–1.850 tỷ USD, so với 910–930 tỷ USD vào năm 2025, làm kìm ngăn giá cổ phiếu nhưng thúc đẩy nhu cầu trong chuỗi cung ứng linh kiện. Doanh thu từ xây dựng trung tâm dữ liệu AI và thiết bị liên quan được kỳ vọng sẽ thúc đẩy mức tăng này.

Broadcom có thể hưởng lợi từ tin tức này vì là đối tác phát triển TPU của Google, nơi nhu cầu tính toán AI được dự kiến sẽ tăng trưởng mạnh. Cổ phiếu của Broadcom tăng 0.8% ngay lập tức. Ngân hàng Mojon Securities ước tính doanh thu tính toán AI từ các dự án của Google mà Broadcom có thể đạt tới 80% trong khi nhà phân tích của Jefferies Blayne Curtis dự báo doanh thu tiềm năng đến năm 2027 có thể lên đến khoảng 8.000 tỷ USD, với khả năng cung cấp TPU lên tới 85%–90%. Các đối thủ cạnh tranh chính là TSMC và MediaTek. NVIDIA giảm 1.3% do Alphabet sử dụng cả TPU Ironwood của họ lẫn các card GPU của NVIDIA, cho thấy cạnh tranh gay gắt trong cuộc đua đầu tư hạ tầng AI.