Raymond James tụt lại so với S&P 500 dù doanh thu và EPS tăng trưởng 5 năm

Raymond James Financial (NYSE:RJF) giao dịch ở mức 155,22 USD vào ngày 13/5/2026, giảm 4,1% trong sáu tháng trước đó, trong khi S&P 500 tăng 7,7%. Diễn biến này cho thấy cổ phiếu kém hơn thị trường, dù các chỉ tiêu vận hành dài hạn vẫn khá vững.

Trong 5 năm qua, công ty dịch vụ tài chính này ghi nhận tốc độ tăng trưởng kép hằng năm của doanh thu đạt 11,6%, cao hơn bình quân các doanh nghiệp cùng ngành tài chính. Lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu tăng với CAGR 16,2% trong cùng kỳ, vượt tốc độ tăng doanh thu và cho thấy hiệu quả sinh lời trên mỗi cổ phần cải thiện.

Raymond James đạt tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu bình quân 17,8% trong 5 năm, so với mức khoảng 10% của toàn ngành. Cổ phiếu hiện giao dịch ở mức P/E dự phóng 12,7 lần, khiến câu chuyện đầu tư xoay quanh câu hỏi: nhịp suy yếu gần đây là cơ hội mua vào hay là dấu hiệu thị trường đang định giá lại triển vọng tăng trưởng.